Come per coprire opzioni put Utilizzo delle opzioni binarie Un'opzione put plain vanilla offre profitto quando i sottostanti calo di prezzo delle azioni e va al di sotto del prezzo d'esercizio. Essa conduce a perdite quando sottostante aumenti di prezzo al di sopra del prezzo d'esercizio. Per la protezione contro le perdite, il commerciante ha bisogno di uno strumento che offre una vincita positivo quando il fondo aumenti di prezzo delle azioni. Un'opzione call binaria ha una struttura payoff corrispondenza questo scenario e può essere utilizzato per la copertura. Utilizzando un esempio di lavoro, questo articolo viene descritto come una opzione call binaria può essere utilizzata a copertura di un plain vanilla lungo messo posizione. Assumere Nick ha comprato 500 contratti (5 lotti) di opzioni put di ABC, Inc., che hanno un prezzo di esercizio di 20 e gli è costato 2,5 ciascuna (il premio di opzione). opzioni call binarie con lo stesso prezzo di esercizio di 20 sono disponibili a un premio di opzione di 0,32. Quante opzioni call binarie avrà Nick necessario per coprire la sua posizione opzione put lunga Calcolo del numero di opzioni call binarie prevede più passaggi. Il processo inizia calcolando il numero iniziale di opzioni binarie contro il costo totale di lunghe puts. Questo è seguito dal calcolo del numero di opzioni binarie necessarie a pagare per la copertura, e, infine, il calcolo del numero di opzioni binarie necessarie per la regolazione del costo totale (se richiesto). La somma di tutti e tre è il numero totale di opzioni put binarie necessarie per la copertura. Vediamo i calcoli per Nicks requisito di copertura: costo totale di lungo mettere posizione 2.5 500 contratti 1.250. Numero iniziale di opzioni call binarie costo totale di lungo messo 100 1,250100 12,5 lotti, arrotondato a 13 lotti. Costo del numero iniziale di opzioni call binarie 0,32 13 lotti 100 contratti 416. Numero di opzioni binarie necessarie per pagare di copertura (costo del numero iniziale di opzioni call binarie 100) (416100) 4.16, arrotondato a 5. Numero totale di opzioni call binarie necessaria numero iniziale tenuto a pagare per la copertura 13 5 18. Costo di opzioni call binarie 0,32 18 lotti 100 contratti 576. vincita massima di 18 opzioni call binarie 18 100 1.800 (ciascuna opzione call binaria può dare il massimo 100 se in-the-money ). Costo totale dei costi Commercio dei mette lunga costo del binario chiama 1.250 576 1.826. Dal momento che il costo totale del commercio (1.826) è più che la vincita massima (1.800), abbiamo bisogno di aggiungere ulteriori opzioni call binarie di copertura. Aumentando le opzioni call binarie 18-19 permette: Costo di opzioni call binarie 0,32 19 lotti 100 contratti 608. vincita massima di 19 opzioni put binarie 19 100 1.900. Costo totale dei costi Commercio dei mette lunga costo del binario chiama 1.250 608 1.858. Con 19 opzioni call binarie, il costo totale del commercio (1.858) è ora inferiore alla vincita massima (1.900). Indica un numero sufficiente di copertura. Come regola generale, il numero di opzioni binarie dovrebbe essere incrementato fino a quando il costo totale del commercio sia inferiore al opzioni binarie vincita. Ecco l'analisi di scenario di come questa combinazione di copertura si esibirà al momento di scadenza, secondo i diversi livelli di prezzo del sottostante: prezzo del sottostante alla scadenza nella tabella sopra riportata, colonna (b) indica la profitloss dalla posizione di opzione lunga parole, che è senza copertura. Colonna (e) rappresenta la profitloss con la copertura dalle chiamate binari. Senza copertura da opzioni call binarie, la perdita massima sostenute sarebbe 1.250 se il prezzo di liquidazione sottostante finisce al di sopra del prezzo di esercizio di 20. L'aggiunta della copertura, con 19 opzioni call binarie, cambia la perdita di 1.250 ad un utile di 42, se il prezzo di regolamento di base si conclude al di sopra del prezzo di esercizio di 20, che è indicata nella colonna (e) per i valori alla base del 20.01 o più. Spendendo 608 in direzione di copertura da 19 un sacco di opzioni call binarie, la perdita è stato convertito da 1.250 a un utile di 42. Tuttavia, combinando la struttura payoff lineare di un'opzione put di vaniglia e la struttura payoff piatta dell'opzione call binaria non portare a un grigio-zona con perdite intorno al prezzo d'esercizio. La perdita massima avviene al prezzo di esercizio di 20, in quanto non vi sarà alcun versamento dall'opzione lungo mettere e nessun pagamento dal dell'opzione call binaria sia. Nick perderà un totale di 1.858 su entrambe le opzioni, se il prezzo di liquidazione finisce esattamente al prezzo di esercizio di 20 alla data di scadenza. Questa è la perdita massima nella posizione coperta. Il punto di pareggio questa combinazione si verifica in un prezzo di liquidazione di 16,28, dove non c'è scopo di lucro e nessuna perdita da questa posizione di copertura (come indicato con 0 nella colonna (e)). Teoricamente, si è calcolato sottraendo dal prezzo di esercizio lunga parole, il premio chiamata a lunga ed un fattore (il costo della chiamata binario lungo messo quantità). Break-even point 20-2,5 - (608.500) 16.28. Tra il prezzo di esercizio e il punto di pareggio (20-16,28), il commerciante è in una perdita che riduce linearmente. Al di sotto del punto di pareggio, la posizione diventa redditizio e continua ad aumentare più basso il prezzo del sottostante va. L'utile netto della posizione coperta rimane più bassa a causa dei costi di copertura (come contro la posizione put nudo). Questo è indicato da valori superiori a colonna (b) rispetto a quelli della colonna (e) per i valori Sottostante sotto 16.28. Tuttavia, al fine di coprire è servita, che è stato il motivo principale per l'utilizzo di opzioni call binarie come strumento di copertura per la posizione lungo messo. La linea di fondo diverse strutture di pagamento provenienti da diversi tipi di strumenti garantiscono un facile possibilità di copertura. Utilizzo delle opzioni binarie è un metodo efficace per la copertura opzioni put, come dimostrato sopra. Altre varianti possono essere provato con un po 'differenti prezzi di esercizio delle opzioni plain vanilla opzioni put e call binarie. Gli operatori dovrebbero effettuare la due diligence nel fare calcoli. Utilizzando un approccio ad alta intensità di calcolo, i risultati finali dovrebbero essere controllate per evitare eventuali strategie mistakes. Hedging costosi in trading di opzioni binarie commercianti utilizzare strategie di copertura come una delle loro principali opzioni binarie strumenti agli utili lock-in e ridurre al minimo i rischi soprattutto quando la volatilità è alto o condizioni di mercato diventano più imprevedibile. La copertura è una relativamente nuova strategia innovativa che è stata introdotta nei mercati a pochi anni fa. Questa tecnica rapidamente guadagnato in popolarità perché è facile da capire e da implementare. Una delle caratteristiche principali di strategie di copertura è che essi sono stati ideati per estrarre i massimi benefici dalla struttura fondamentale di opzioni binarie. In particolare, le strategie di copertura consentono agli operatori di sfruttare il fatto che le opzioni binarie supportano solo due possibili esiti alla scadenza. Il fattore principale che determinerà il successo si diventa a che utilizzano strategie di copertura sta imparando proprio il momento ottimale per eseguirli. Scoprirete che questa strategia è stato principalmente creato per ridurre al minimo le incertezze che possono evolvere nel corso della vita di un opzione binaria. Anche se le opzioni binarie sono stati specificamente progettati con semplicità la loro considerazione fondamentale, che ancora ospitano un notevole grado di rischio. Questo è il motivo per cui il consenso di esperti raccomanda che si deve commerciare solo questo nuovo veicolo di investimento utilizzando un suono e una strategia ben collaudata. Questo è dove la copertura viene certamente alla ribalta, perché è l'ideale per tutti gli operatori, in particolare i novizi. Si aumenterà notevolmente il vostro potenziale di profitto e ridurre al minimo i rischi usandolo. In quanto tale, se siete nuovi a opzioni binarie uno dei corsi ottimali di azione si può adottare è quello di imparare ad utilizzare strategie di copertura efficace. È possibile personalizzare velocemente per la vostra mancanza di abilità e di conoscenza con la realizzazione di questo obiettivo. Quindi, da dove si inizia, al fine di conoscere e sappiano utilizzare strategie di copertura. Questo articolo ha lo scopo di mostrare il modo In sostanza, ci sono solo due possibili risultati che possono essere raggiunti ogni volta che il commercio opzioni binarie. Si sia subire una perdita predeterminata o vincere un guadagno predefinito. È inoltre necessario comprendere che i mercati finanziari possono sperimentare elevati livelli di volatilità che possono generare gravi prezzo picchi praticamente senza preavviso di sorta. Tali eventi possono causare opzioni binarie redditizie per trasformarsi in perdite in un batter d'occhio. Come si fa a contrastare tali eventi negativi Gli esperti raccomandano di utilizzare strategie di copertura come una soluzione, perché sono le tecniche che sono in grado di assicurare in modo efficace i profitti e riducendo al minimo l'esposizione al rischio. Copertura certamente soddisfa il requisito importante e fondamentale in cui si afferma Prenditi cura delle tue perdite prima e lasciate che il vostro profitti badare a se stessi. Esempio di una strategia di copertura Come funziona questa funzione di strategia ed è difficile da imparare No, è la risposta ad entrambe queste domande come copertura è una delle strategie più semplice da implementare. Come ci sono molti modi che di copertura può essere utilizzato, consideriamo un metodo molto popolare che comporta la combinazione sia opzioni call e put binarie. Prevediamo che avete appena ricevuto il seguente avviso dal vostro broker di opzioni binarie. Criteri di opzione put: sotto i criteri di opzione 498,47 chiamata: sopra 507.50 tempo di scadenza: un'ora Ora immaginate che il prezzo di Apple, scivolato sotto il suo livello di 498,47 alle 9.30 EST. A questo punto decide di attivare una opzione put binaria sulla base di Apple. Per prima cosa selezionare un tempo di scadenza a 10:15 EST. poi depositare una scommessa di 100. Questa somma è 2 dell'intero saldo del conto ed è in conformità con la strategia di gestione del denaro. Si osserva con attenzione che la vincita se il commercio finisce in-the-money è di 80 e che si raccoglierà un rimborso pari a 0 se out-of-the-money. Il tuo rapporto di ricompensa a rischio a esecuzione è quindi 80: 100. È ora attivare il tuo commercio premendo il pulsante appropriato sulla tua piattaforma di trading con circa 15 minuti prima di scadenza, si nota che il prezzo di Apple ha rifiutato 2,5 e che il commercio è attualmente in-the-money. Tuttavia, il prezzo è attualmente registrando una condizione di ipervenduto e la volatilità è alta. Inoltre, si nota che il prezzo sta cominciando a radunare in modo che potrebbe minacciare la vostra posizione per scadenza. Cosa si può fare per proteggere i vostri guadagni La risposta è che è possibile attivare una strategia di copertura con l'apertura di una chiamata opzione binaria in possesso di parametri identici a quelli della vostra opzione binaria originale PUT, cioè stesso bene, tempo di scadenza e importo scommesso. In questo modo, si sarebbe ora di creare una finestra di opportunità che vanno dai prezzi del vostro PUT apertura e CALL opzioni binarie. In effetti, si raccoglierà un doppio ritorno se il prezzo finisce all'interno di questo intervallo alla scadenza. Ancora più importante, si potrebbe avere minimizzato i rischi come il profitto dal vostro commercio vincente sarebbe praticamente negare la perdita dal vostro out-of-the-money si dovrebbe prezzo caduta fuori di questa finestra quando il tempo di scadenza è trascorso. Come tale, il rapporto rewardto rischio diventa ora 160: 20 o 8: 1 che è un sostanziale miglioramento rispetto al vostro originale. Prevediamo ora che termina di prezzo all'interno della finestra di opportunità alla scadenza. A questo punto sarebbe raccogliere un ritorno del 360 che comprende il deposito di 200. Come è possibile verificare da studiare questo esempio, una strategia di copertura è uno strumento molto efficace che può sia proteggere i profitti e ridurre il rischio di esposizione. Mentre i mercati finanziari sono ambienti molto drammatici e volatili, vi accorgerete che la padronanza come eseguire tali strategie abilmente è un ottimo metodo per contrastare tale unpredictabilities. How a copertura Opzioni chiamata Utilizzo delle opzioni binarie opzioni binarie offrono una struttura fissa di pagamento importo 100 o 0. Questo payoff unica permette opzioni binarie da utilizzare per la copertura e la mitigazione del rischio per vari altri titoli. Questo articolo utilizza un esempio di lavoro per mostrare come una posizione di opzione lunga chiamata può essere coperto utilizzando le opzioni put binarie. (Per maggiori informazioni su opzioni call e opzioni binarie, vedere: Opzioni Nozioni di base:. Quali sono le opzioni call Option Basics video e informazioni e consigli su opzioni binarie.) Le opzioni a lungo chiamata forniscono profitto quando i titoli sottostanti prezzo si muove al di sopra del prezzo di esercizio e cavi a perdite in movimento al ribasso dei prezzi. Binarie opzioni put forniscono profitti sul ribasso e perdita al rialzo. Combinando i due in proporzione appropriata offre la copertura richiesta per una posizione di opzione di lunga chiamata. (Vedere correlati: Nozioni di base di copertura: Che cosa è una siepe) Supponiamo Paul, un commerciante, detiene una posizione lunga con tre lotti (300 contratti) sulle opzioni call di ABC, Inc., che hanno un prezzo di esercizio di 55. Lo hanno costato 2 per contratto (il premio di opzione). Binary opzioni put con un prezzo di esercizio di 55 sono disponibili a un premio di opzione del 0,2 per contratto. Quanti binari opzioni put sarebbe Paul bisogno di coprire la sua posizione lunga chiamata che arriva al numero di mette binari necessari prevede più passaggi: calcolare un numero iniziale di opzioni binarie, allora il numero di opzioni binarie necessarie a pagare per la copertura, e, infine, il numero di di opzioni binarie necessarie per la regolazione del costo totale (se necessario). La somma di tutti e tre produrrà il numero complessivo di opzioni put binarie necessarie per la copertura. Qui ci sono i calcoli: il costo totale di lunga chiamata di posizione 2 300 contratti 600. Numero iniziale di binari opzioni put costo totale di un tempo chiamata 100 600100 6 lotti. Costo del numero iniziale di binari opzioni put 0,28 6 lotti 100 contratti 168. Numero di opzioni binarie necessarie per pagare di copertura (costo del numero iniziale di opzioni put binarie 100) (168.100) 1,68, arrotondato a 2. Numero totale di opzioni put binarie necessaria numero iniziale tenuto a pagare per la copertura 6 2 8. Costo del binarie opzioni put 0,28 8 lotti 100 contratti 224. vincita massima da 8 opzioni put binarie 8 100 800 (Ogni put binaria può dare la massima vincita di 100). Costo totale dei costi del commercio di chiamate a lunga costo del binario mette 600 224 824. Dal momento che il costo totale del commercio (824) è più che la vincita massima (800), opzioni put più binari sono necessari per la copertura. Aumentando le opzioni put binarie da otto a nove cavi come: Costo di binari opzioni put 0,28 9 lotti 100 contratti 252. vincita massima da nove opzioni put binarie 9 100 900. Costo totale dei costi del commercio delle chiamate a lunga costo del binario mette 600 252 852 . Con nove opzioni put binarie, il costo totale del commercio è ora inferiore alla vincita massima. Indica un numero sufficiente di copertura. Come regola generale, il numero di opzioni binarie dovrebbe essere aumentata gradualmente fino a quando il costo totale del commercio sia inferiore al opzioni binarie vincita. Ecco l'analisi di scenario di come questa combinazione di copertura si esibirà alla data di scadenza. secondo i diversi livelli di prezzo del sottostante: prezzo del sottostante a scadenza senza copertura da dell'opzione put binaria, la perdita massima sostenuta da Paul sarebbe 600. E 'uguale al costo totale di premio di opzione call e viene indicata nella colonna (b) . Questa perdita sarà sostenuta se il prezzo di liquidazione sottostante finisce al di sotto del prezzo di esercizio di 55. L'aggiunta della copertura con opzioni put binarie converte la perdita di 600 ad un utile di 48, se il prezzo di liquidazione sottostante finisce al di sotto del prezzo di esercizio di 55. Con spendere 252 in direzione di copertura da nove sacco di opzioni put binarie, la perdita trasforma in profitto. Tuttavia, combinando la struttura payoff lineare di opzione call e la struttura payoff piatta dell'opzione put binaria conduce ad una zona ad alta perdita di piccole-gamma intorno al prezzo d'esercizio. La perdita massima avviene al prezzo di esercizio di 55, in quanto non vi sarà alcun versamento dal call option a lungo, e non vincita dall'opzione put binaria sia. Paul perderà un totale di 852 in entrambe le posizioni di opzione, se il prezzo di liquidazione termina al prezzo di esercizio di 55 alla data di scadenza. Questa è la perdita massima. Il punto di pareggio per questa combinazione avviene al prezzo di liquidazione di 57.84, dove non c'è scopo di lucro e nessuna perdita da questa posizione di copertura (come indicato con 0 nella colonna (e)). Teoricamente, è calcolato sommando il prezzo di esercizio lunga chiamata, chiamata a lunga premium e il fattore (binaria put costo quantità lunga chiamata). Breakeven punto 55 2 (252300) 57.84. Tra il prezzo di esercizio e punto di pareggio (55-57,84), il commerciante ha una perdita che va giù in modo lineare e converte al profitto una volta che il sottostante va al di sopra del punto di pareggio di 57.84. Al di sopra del punto di pareggio, la posizione diventa redditizio. L'utile netto di posizione coperta rimane più bassa a causa dei costi di copertura, come contro la posizione chiamata nudo. Questo è indicato da valori più alti nella colonna (b) rispetto a quelli della colonna (e) quando sottostante valore di liquidazione dei sopra 57.84. Tuttavia, lo scopo di copertura è servita. Con la disponibilità di molteplici categorie di attività con strutture di pagamento unico, è facile per coprire diversi tipi di posizioni. Utilizzo delle opzioni binarie è un metodo efficace per la copertura opzioni call, come dimostrato sopra. Dal momento che il processo è ad alta intensità di calcolo, gli operatori devono effettuare la due diligence nel fare calcoli. I risultati finali dovrebbero essere controllate per evitare errori costosi. Si può anche provare altre varianti con un po 'differenti prezzi di esercizio di opzioni call plain vanilla e opzioni put binarie, e selezionare quello che meglio si adatta alle loro esigenze di trading. Rapporto DebtEquity è rapporto debito utilizzato per misurare una leva finanziaria company039s o un rapporto debito utilizzato per misurare un individuo. Un tipo di struttura di compensazione che i gestori di hedge fund tipicamente impiegano in cui una parte del compenso è basato sulle prestazioni. Una protezione contro la perdita di reddito che risulterebbe se l'assicurato è deceduto. Il beneficiario di nome riceve il. Una misura del rapporto tra un cambiamento nella quantità richiesta a un particolare buona e una variazione del suo prezzo. Prezzo. Il valore di mercato totale in dollari di tutto ad un company039s azioni in circolazione. La capitalizzazione di mercato è calcolato moltiplicando. Frexit abbreviazione di quotFrench exitquot è uno spin-off francese del termine Brexit, che è emerso quando il Regno Unito ha votato per.
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